Open-end beleggingsinstelling
Definitie
Een fonds waarvan de deelnemingsrechten op verzoek van de belegger ten laste van de activa direct of indirect worden ingekocht of terugbetaald. Een open-end fonds is daarmee doorlopend verplicht tot inkoop en uitgifte van deelnemingsrechten (i.c. equity type beleggingsproducten). Onder doorlopend wordt verstaan met een vaste regelmaat, bijvoorbeeld dagelijks, wekelijks, maandelijks, of minimaal eenmaal per jaar. Het open-end fonds kan de bijzondere omstandigheden waarbij zij deelnemingsrechten niet inkoopt, neerleggen in haar voorwaarden. Deze voorwaarden mogen de inkoop echter niet belemmeren of feitelijk onmogelijk maken. Bij een open-end fonds komt de waarde van het deelnemingsrecht (of bij een beursnotering: de beurskoers) voor inkoop of uitgifte periodiek tot stand tegen de intrinsieke waarde of aangepaste intrinsieke waarde van het fonds
« Terug