PostNL juni 2022

1. MD2018 9 juni 2022 14:10

   auteur info

   • MD2018

     Lid sinds: 16 mei 2003

     Laatste bezoek: 18 feb 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 1063

     Gegeven: 237

   •    Aantal posts: 3.231

   quote:

   Jestbread schreef op 9 juni 2022 13:58:

   [...]Sorry maar je geeft geen antwoord op mijn vraag. Deutsche Post is wél in staat om zijn omzet en winstgevendheid op peil te houden, ook bij DHL Express. Natuurlijk verdienen zij nu veel meer met cargo. Maar zo'n exponentiele daling van de EBIT als bij PostNL op veel mindere daling volume is toch gewoon een hele slechte prestatie?
   
   Dat er dan een pakketje van Zalando door DHL ipv PostNL wordt verstuurd maakt niet zoveel uit.
   

   Zoals ik aangaf je kan dit moeilijk in de p&l terug vinden want die delen ze niet. Dat is toch een antwoord. Jij geeft geen antwoord op feit waar jij je op baseerd betreft NL. Want wie zegt dat men uberhaupt iets verdiend in Nederland en dat misschien hetzelfde bij hen gebeurd is maar gaat op de grote hoop en valt in het niks.... Dus DHL (wereld speler) en PostNL (Lokaal) vergelijken op de cijfers slaat nergens op Maar goed... Oja 1 pakketje maakt niet zoveel uit, maar het zijn er namelijk veel meer dan dat..
2. MD2018 9 juni 2022 14:12

   auteur info

   • MD2018

     Lid sinds: 16 mei 2003

     Laatste bezoek: 18 feb 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 1063

     Gegeven: 237

   •    Aantal posts: 3.231

   quote:

   HaveFaith schreef op 9 juni 2022 14:00:

   272.164 stuks nodig om de koers met 0,059 te drukken..... Het gaat weer door het putje vandaag....
   

   Klopt en dat met aandelen die men fysiek niet heeft... Short loopt gewoon denk ik op.. blijft risico vol. Helaas beurs sentiment omlaag dus kan PostNL daar mooi op mee liften...
   
   Einde dag klein plusje 3.10 eindigen...
3. win some... 9 juni 2022 14:45

   auteur info

   • win some...

     Lid sinds: 01 feb 2008

     Laatste bezoek: 06 apr 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 4059

     Gegeven: 406

   •    Aantal posts: 2.919

   quote:

   MD2018 schreef op 9 juni 2022 14:10:

   [...]
   
   Zoals ik aangaf je kan dit moeilijk in de p&l terug vinden want die delen ze niet. Dat is toch een antwoord. Jij geeft geen antwoord op feit waar jij je op baseerd betreft NL. Want wie zegt dat men uberhaupt iets verdiend in Nederland en dat misschien hetzelfde bij hen gebeurd is maar gaat op de grote hoop en valt in het niks.... Dus DHL (wereld speler) en PostNL (Lokaal) vergelijken op de cijfers slaat nergens op Maar goed... Oja 1 pakketje maakt niet zoveel uit, maar het zijn er namelijk veel meer dan dat..
   

   www.postnl.nl/en/about-postnl/investo...
   Hier kun je de persberichten van de kwartaalcijfers van Postnl terugvinden. Staat ook gewoon de P&L bij.
   Bij de analisten presentaties wordt aangegeven hoe EBIT en cashflow zijn veranderd t.o.v.het jaar daarvoor
   Ebit-marge pakketten was in Q1 3,3%, in Q1 2021 was dit 13,9%
   
   Bij DHL geeft de Q1 2022 rapportage aan dat voor het onderdeel E-commerce solutions een Ebit-marge van 7,1% is gehaald. Een jaar eerder was dit 8,0%.
   reporting-hub.dpdhl.com/downloads/202...
   
   Vergelijken tussen DHL en Postnl is inderdaad lastig omdat DHL geen afzonderlijke cijfers voor Nederland geeft. Wat wel duidelijk is, is dat de 3,3% Ebit-marge van Postnl gewoon niet goed is. Bedenk dat Postnl op de CMD in 2019 aangaf dat men niet tevreden was met een Ebit-marge van 6/7 % bij Pakketten en dat dit absoluut zou gaan verbeteren. Dankzij Covid is dit inderdaad gelukt, maar kan men de belofte ook zonder Covid waarmaken? Vooralsnog slaagt men daar niet in.
4. SEVA_ 9 juni 2022 14:50

   auteur info

   • SEVA_

     Lid sinds: 13 jan 2022

     Laatste bezoek: 05 apr 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 7229

     Gegeven: 495

   •    Aantal posts: 8.950

   DP staat op year low. Dan valt het bij PNL nog mee.
5. Gordon gekko 9 juni 2022 14:53

   auteur info

   • Gordon gekko

     Lid sinds: 25 jul 2013

     Laatste bezoek: 05 apr 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 660

     Gegeven: 149

   •    Aantal posts: 2.449

   Nou nou weer lekker overdreven is maar 0,25% pffffff
6. Boeren verstand 9 juni 2022 14:57

   auteur info

   • Boeren verstand

     Lid sinds: 16 nov 2011

     Laatste bezoek: 04 dec 2024

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 1323

     Gegeven: 163

   •    Aantal posts: 1.490

   quote:

   radfahrt schreef op 9 juni 2022 13:19:

   [...]
   
   Ik zie vooralsnog geen overname en denk dat Vesa inderdaad een formele handeling verricht heeft om boete te vermijden. Echter, ik heb hier reeds een hele tijd geleden (februari?) geschreven dat ik PostNL als een hedge zie i.v.m. corona e.d. waar we mogelijk nog niet van af zijn. (En wellicht ook i.v.m. duurder wordend leven dat tot gevolg zou kunnen hebben dat mensen op zoek gaan naar 'zo goedkoop mogelijk.') Dividend + hedge + natuurlijke groei 'online' -> verdedigbare plaats in mijn portefeuille tot niveaus in de 4 Euro.
   
   PostNL Acquisition Gets EU Commission Approval
   
   06/07/2022 | 12:10pm EDT
   
   (MT Newswires) -- The European Commission on Tuesday approved the acquisition of PostNL (PNL.AS) by Vesa Equity Investment, noting that the deal will not raise competition concerns.
   
   The commission received a notification about investment company Vesa acquiring de facto control over the delivery company in early May.
   

   Deels deel ik deze visie. Je hebt alleen geen reet aan groei, als de marge met 80% inklapt als de volumes met 13% dalen. En dat is volgens het management in 1 maand (maart) gebeurd (maart), want januari en februari liep volgens planning volgens het MT. En het was een volledige verrassing dat Overige kosten en internationale pakketjs in maart dus blijkbaar zo tegenviel,, dat ze hun outlook opeens moesten aanpassen.
   
   Eigenlijk deel ik je hele visie wel, maar met dit MT ga je nooit stabiele marges behalen. Althans, vorig jaar niet, het jaar daarvoor niet, het jaar daarvoor niet en.. het jaar daarvoor niet. En gezien hun wanprestatie qua voorspellen van 1 maand, heb ik niet meer het vertrouwen dat ik had.
7. Gvv2024 9 juni 2022 15:02

   auteur info

   • Gvv2024

     Lid sinds: 07 jan 2018

     Laatste bezoek: 01 mrt 2024

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 609

     Gegeven: 88

   •    Aantal posts: 2.043

   quote:

   MD2018 schreef op 9 juni 2022 13:37:

   [...]
   
   Ja want de meeste overnames komen wanneer de beurs op zijn top is en de bedrijfsresultaten hoog zijn. Kom op man, ik zit in de financiele wereld/ kant en dan zijn overnames juist minder interessant want je betaald dan de hoofdprijs.
   
   Nu is PostNL van zeg even 5 euro terug gevallen naar +/- 3 euro... resultaten wel minder maar nog steeds in een groei markt en waar je met consolidatie veel bezuinigingen en efficiency kan doorvoeren.. Dus dit is juist het moment om iets te doen. Als de koers te hard verder weg zakt zeg maar laag 2 deuro komt de overname er ook niet aangezien de aandeelhouders er dan toch niet mee akkoord gaan... Dus juist nu is PostNL interessant, cash flow zeer positief en dus kan je bv bod doen, dividend binnen houden , alle gekke investeringen even in de koelkast en je hebt je geld er snel uit.. maar goed we gaan het zien!
   

   en in welk tijdsbestek komt er volgens jou dan dat bod en hoe hoog wordt dat dan volgen jou als financieel expert ?
8. MD2018 9 juni 2022 15:44

   auteur info

   • MD2018

     Lid sinds: 16 mei 2003

     Laatste bezoek: 18 feb 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 1063

     Gegeven: 237

   •    Aantal posts: 3.231

   quote:

   Odessadream schreef op 9 juni 2022 15:02:

   [...]
   
   en in welk tijdsbestek komt er volgens jou dan dat bod en hoe hoog wordt dat dan volgen jou als financieel expert ?
   

   Ja als ik dat wist. Ik kan alleen maar speculeren en hopen zoals iedereen hier. We gaan het zien, maar blijf erbij dat er meer speelt dan wij weten en dat een overname een van de opties is... Als er een bod komt zal deze rond de 4.50 - 5.00 liggen, verwacht zeker niet hoger.
9. Cedar 9 juni 2022 15:49

   auteur info

   • Cedar

     Lid sinds: 11 okt 2018

     Laatste bezoek: 05 apr 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 1093

     Gegeven: 2245

   •    Aantal posts: 1.681

   Volgende week vrijdag optie expiratie, dit wordt een grote en zal dus zeer volatiel weekje worden.
   Het gaat in de VS om een bedrag van 3 trillion (biljoen in Nederlands, dus niet miljard) aan opties die aflopen / af worden gehandeld. Ook voor Postnl kan einde volgende week zeer volatiel worden, afhankelijk van de optiebelangen ( ik weet niet of die boven of onder €3.10 liggen).
10. JanW63 9 juni 2022 16:00

    auteur info

    • JanW63

      Lid sinds: 14 mrt 2013

      Laatste bezoek: 07 mrt 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 42

      Gegeven: 24

    •    Aantal posts: 23

    www.telegraaf.nl/financieel/106779806...
    
    Maar online, weliswaar ietsje minder, maar nog steeds goed:
    "Vooral in online winkels spenderen Nederlanders minder, waar uitgaven met 12% af zijn genomen. De ongekende groei die het online shoppen tijdens de pandemie maakte lijkt daarmee te stagneren, al ligt het online uitgavenniveau nog steeds hoog ten opzichte van vóór de pandemie in 2019 (+22%). In fysieke winkels gaven Nederlanders 5% minder uit dan vorig jaar en dat is 2% hoger ten opzichte van 2019."
12. MD2018 9 juni 2022 16:13

    auteur info

    • MD2018

      Lid sinds: 16 mei 2003

      Laatste bezoek: 18 feb 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 1063

      Gegeven: 237

    •    Aantal posts: 3.231

    quote:

    win some... schreef op 9 juni 2022 14:45:

    [...]
    
    www.postnl.nl/en/about-postnl/investo...
    Hier kun je de persberichten van de kwartaalcijfers van Postnl terugvinden. Staat ook gewoon de P&L bij.
    Bij de analisten presentaties wordt aangegeven hoe EBIT en cashflow zijn veranderd t.o.v.het jaar daarvoor
    Ebit-marge pakketten was in Q1 3,3%, in Q1 2021 was dit 13,9%
    
    Bij DHL geeft de Q1 2022 rapportage aan dat voor het onderdeel E-commerce solutions een Ebit-marge van 7,1% is gehaald. Een jaar eerder was dit 8,0%.
    reporting-hub.dpdhl.com/downloads/202...
    
    Vergelijken tussen DHL en Postnl is inderdaad lastig omdat DHL geen afzonderlijke cijfers voor Nederland geeft. Wat wel duidelijk is, is dat de 3,3% Ebit-marge van Postnl gewoon niet goed is. Bedenk dat Postnl op de CMD in 2019 aangaf dat men niet tevreden was met een Ebit-marge van 6/7 % bij Pakketten en dat dit absoluut zou gaan verbeteren. Dankzij Covid is dit inderdaad gelukt, maar kan men de belofte ook zonder Covid waarmaken? Vooralsnog slaagt men daar niet in.
    

    Oke was even zoeken maar goed heb wel het een en ander gevonden, wat mij opvalt is dat ebit hier wel heel erg tegen valt ja en dat deze dus met 80% gedaalt is.. Als we naar gewoon ebidta gaan was de daling heel stuk minder 62.5% en zonder de NON CASH pension kosten min 56%..... dus ja daar zit al een deel van de FCF in.
    
    wat voornamelijk opvalt is dat men te laat begonnen is met afschalen contracted expense, deze zal dus een stuk lager zijn in Q2 en verder dus daar valt veel te halen. In Q1 ging 69% van de omzet aan kosten contracted expense op...
    
    Wat bij FCF opvalt is dat de capex met 50% is gestegen... en change in WC extreem verbeterd is...
    
    Overal kan je dus genoeg kosten in de P&L stoppen die niet opvallen en je WC (FCF) verbeteren door diverse trucjes.
    
    PostNL is dus redelijk inzichtelijk maar DHL is er helemaal niks over te zeggen hoe ze het in NL doen...
13. Boeren verstand 9 juni 2022 16:19

    auteur info

    • Boeren verstand

      Lid sinds: 16 nov 2011

      Laatste bezoek: 04 dec 2024

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 1323

      Gegeven: 163

    •    Aantal posts: 1.490

    quote:

    SEVA_ schreef op 9 juni 2022 14:50:

    DP staat op year low. Dan valt het bij PNL nog mee.
    

    tja, best opvallend, zeker omdat DP zijn outlook nog niet heeft aangepast....
    www.nasdaq.com/articles/deutsche-post...
    
    blijkbaar hebben beleggers er geen vertrouwen in dat het haalbaar is.
14. prinszicht 9 juni 2022 16:39

    auteur info

    • prinszicht

      Lid sinds: 20 okt 2010

      Laatste bezoek: 05 apr 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 2323

      Gegeven: 95

    •    Aantal posts: 11.358

    quote:

    Boeren verstand schreef op 9 juni 2022 16:19:

    [...]
    
    tja, best opvallend, zeker omdat DP zijn outlook nog niet heeft aangepast....
    www.nasdaq.com/articles/deutsche-post...
    
    blijkbaar hebben beleggers er geen vertrouwen in dat het haalbaar is.
    

    Die hebben geen groot aandeelhouder met 30 procent en akkoord op overname…..
    
    Maar wat niet is, kan nog komen. We hangen rond een weerstand die ik al een tijdje aangeef. We gaan er niet onder maar mogen er ook niet van weg.’
15. Boeren verstand 9 juni 2022 16:56

    auteur info

    • Boeren verstand

      Lid sinds: 16 nov 2011

      Laatste bezoek: 04 dec 2024

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 1323

      Gegeven: 163

    •    Aantal posts: 1.490

    quote:

    prinszicht schreef op 9 juni 2022 16:39:

    [...]
    
    Die hebben geen groot aandeelhouder met 30 procent en akkoord op overname…..
    
    Maar wat niet is, kan nog komen. We hangen rond een weerstand die ik al een tijdje aangeef. We gaan er niet onder maar mogen er ook niet van weg.’
    

    haha, vorige keer mocht ik niks zeggen over hoeveel meer K. zou hebben dan 25,01%
    Jij en Filasoft waren daar heel duidelijk in. Dat was allemaal speculatief....
    K. heeft geen 30%. En er is ook geen akkoord overname. Het is toch nooit goed om feit en veronderstelling door elkaar te halen, toch Filasoft?

    Bijlage:
16. nescio 9 juni 2022 17:05

    auteur info

    • nescio

      Lid sinds: 30 jan 2012

      Laatste bezoek: 03 apr 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 671

      Gegeven: 444

    •    Aantal posts: 2.569

    Bijkopen?
17. Gvv2024 9 juni 2022 17:06

    auteur info

    • Gvv2024

      Lid sinds: 07 jan 2018

      Laatste bezoek: 01 mrt 2024

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 609

      Gegeven: 88

    •    Aantal posts: 2.043

    Is toch weer een overdreven reactie op die 25 punten !!
18. Cerburus 9 juni 2022 17:14

    auteur info

    • Cerburus

      Lid sinds: 12 nov 2015

      Laatste bezoek: 04 apr 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 1099

      Gegeven: 80

    •    Aantal posts: 5.216

    quote:

    nescio schreef op 9 juni 2022 17:05:

    Bijkopen?
    

    zeker heb wat Deutsche post bijgekocht! relatief goedkoop nu. enfin zeker weet je het pas altijd achteraf.
19. SEVA_ 9 juni 2022 17:35

    auteur info

    • SEVA_

      Lid sinds: 13 jan 2022

      Laatste bezoek: 05 apr 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 7229

      Gegeven: 495

    •    Aantal posts: 8.950

    quote:

    Boeren verstand schreef op 9 juni 2022 16:19:

    [...]
    
    tja, best opvallend, zeker omdat DP zijn outlook nog niet heeft aangepast....
    www.nasdaq.com/articles/deutsche-post...
    
    blijkbaar hebben beleggers er geen vertrouwen in dat het haalbaar is.
    

    Terwijl Q1 YoY beter was en boven consensus.
20. nescio 9 juni 2022 18:08

    auteur info

    • nescio

      Lid sinds: 30 jan 2012

      Laatste bezoek: 03 apr 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 671

      Gegeven: 444

    •    Aantal posts: 2.569

    quote:

    Cerburus schreef op 9 juni 2022 17:14:

    [...]
    
    zeker heb wat Deutsche post bijgekocht! relatief goedkoop nu. enfin zeker weet je het pas altijd achteraf.
    

    dank voor reactie, maar ging mij om PostNL, of maak ik nu een domme opmerking?
21. Jestbread 9 juni 2022 18:32

    auteur info

    • Jestbread

      Lid sinds: 17 nov 2015

      Laatste bezoek: 04 apr 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 1878

      Gegeven: 513

    •    Aantal posts: 5.502

    Wat een heerlijke uitgang voor de shorters is dit. Geen enkele vorm van druk voor hun. Rode loper wordt uitgelegd.