rood blauwe elepsis logo Belegger.nl

Duitse aandelen Terug naar discussie overzicht

BAYER 2025

112 Posts
Pagina: «« 1 2 3 4 5 6 »» | Laatste | Omlaag ↓
  1. forum rang 6 kassa! 10 maart 2025 10:24
    quote:

    LL schreef op 8 maart 2025 10:50:

    [...]

    Als daarmee de rechtzaken eindelijk gesloten kunnen worden dan kan de discount er ook af.
    Als de discount maar opweegt tegen de kapitaalsuitbreiding. Hoe hoog schat jij de huidige discount in?
  2. forum rang 7 LL 10 maart 2025 17:15
    quote:

    kassa! schreef op 10 maart 2025 10:24:

    [...]

    Als de discount maar opweegt tegen de kapitaalsuitbreiding. Hoe hoog schat jij de huidige discount in?
    Als je de meest simpelste vorm van waardering neemt. Bayer had over 2024 een core earnings* van € 5,05.
    Door rechtszaken, verloop van patenten en de schuldenberg betaal je nu nog geen 5 keer de core earnings.

    Zijn we uiterst conservatief en rekenen we met 8x de core earnings (met inachtneming dat de rechtszaken tot het verleden behoren) dan zou je op zo 'n € 40 moeten staan. Tel daarbij een verwatering van 33% bij op en je zit op zo'n € 26. Reken je met een andere multiple dan ligt het nog wat hoger.

    Die lopende rechtszaken doen Bayer nu gewoon de das om, de investeerder wacht liever af voordat hij tot aanschaf over gaat.


    *Core EPS is calculated using the following method: Based on EBIT (as per the income statements), the
    special items, impairment losses on goodwill, amortization / impairment losses/ loss reversals on other
    intangible assets, impairment losses / loss reversals on property, plant and equipment and the accelerated
    depreciation included in special items are neutralized to determine core EBIT.
  3. forum rang 6 kassa! 11 maart 2025 12:35
    quote:

    LL schreef op 10 maart 2025 17:15:

    [...]

    Als je de meest simpelste vorm van waardering neemt. Bayer had over 2024 een core earnings* van € 5,05.
    Door rechtszaken, verloop van patenten en de schuldenberg betaal je nu nog geen 5 keer de core earnings.

    Zijn we uiterst conservatief en rekenen we met 8x de core earnings (met inachtneming dat de rechtszaken tot het verleden behoren) dan zou je op zo 'n € 40 moeten staan. Tel daarbij een verwatering van 33% bij op en je zit op zo'n € 26. Reken je met een andere multiple dan ligt het nog wat hoger.

    Die lopende rechtszaken doen Bayer nu gewoon de das om, de investeerder wacht liever af voordat hij tot aanschaf over gaat.


    *Core EPS is calculated using the following method: Based on EBIT (as per the income statements), the
    special items, impairment losses on goodwill, amortization / impairment losses/ loss reversals on other
    intangible assets, impairment losses / loss reversals on property, plant and equipment and the accelerated
    depreciation included in special items are neutralized to determine core EBIT.

    Thx

    Nu maar afwachten dus met hoeveel uiteindelijk het aandelen kapitaal vergroot wordt. Alles minder dan 35% zal imo als positief geinterpreteerd worden.

    Geinig dat jouw €26 overeenkomt met mijn "gevoels" target voor eind dit jaar.
  4. forum rang 6 Lamsrust 11 maart 2025 14:26
    quote:

    LL schreef op 10 maart 2025 17:15:

    [...]

    Als je de meest simpelste vorm van waardering neemt. Bayer had over 2024 een core earnings* van € 5,05.
    Door rechtszaken, verloop van patenten en de schuldenberg betaal je nu nog geen 5 keer de core earnings.

    Zijn we uiterst conservatief en rekenen we met 8x de core earnings (met inachtneming dat de rechtszaken tot het verleden behoren) dan zou je op zo 'n € 40 moeten staan. Tel daarbij een verwatering van 33% bij op en je zit op zo'n € 26. Reken je met een andere multiple dan ligt het nog wat hoger.

    Die lopende rechtszaken doen Bayer nu gewoon de das om, de investeerder wacht liever af voordat hij tot aanschaf over gaat.


    *Core EPS is calculated using the following method: Based on EBIT (as per the income statements), the
    special items, impairment losses on goodwill, amortization / impairment losses/ loss reversals on other
    intangible assets, impairment losses / loss reversals on property, plant and equipment and the accelerated
    depreciation included in special items are neutralized to determine core EBIT.

    Bij een verwatering van 33% daalt de core EPS naar EUR 5.05/1.33 = EUR 3.80. Bij een multiple van 8 kom je dan op EUR 30, en bij een multiple van 10 op EUR 38.
    Indien Bayer toch de stap neemt om een emissie te doen dan zal een onderdeel daarvan waarschijnlijk ook zijn om de schulden te herstructuren tot maximaal 2.5x EBITDA.
  5. forum rang 7 LL 12 maart 2025 08:12
    quote:

    Lamsrust schreef op 11 maart 2025 14:26:

    [...]

    Bij een verwatering van 33% daalt de core EPS naar EUR 5.05/1.33 = EUR 3.80. Bij een multiple van 8 kom je dan op EUR 30, en bij een multiple van 10 op EUR 38.
    Indien Bayer toch de stap neemt om een emissie te doen dan zal een onderdeel daarvan waarschijnlijk ook zijn om de schulden te herstructuren tot maximaal 2.5x EBITDA.
    Bedankt voor de correctie.
  6. forum rang 7 LL 17 maart 2025 10:06
    Bayer welcomes new law in U.S. state to better shield it against glyphosate litigation
    09:21 17/03/2025

    FRANKFURT, March 17 (Reuters) - Bayer said on Monday that it welcomed a new law about to be passed in the U.S. state of Georgia to better protect the maker of crop protection chemicals against glyphosate litigation.

    The company said in a statement to Reuters that the law has yet to be signed by Georgia's governor and that Bayer is hoping that more U.S. state would follow Georgia's example.

    (Reporting by Ludwig Burger, Editing by Friederike Heine)
  7. forum rang 7 LL 17 maart 2025 10:08
    March 17 (Reuters) - BAYER AG :

    U.S. FDA GRANTS PRIORITY REVIEW FOR NEW INDICATION OF FINERENONE FOR PATIENTS WITH COMMON FORM OF HEART FAILURE
    Further company coverage: [BAYGn.DE]
  8. forum rang 6 kassa! 18 maart 2025 09:27
    Met een kleinere positie weer aan boord.

    Gokken/hopen op een kapitaalsuitbreiding van minder dan 35% en liefst nog ergens in de zomer dit jaar.
  9. forum rang 6 Dr. Jones 22 maart 2025 16:03
    Chemieconcern Bayer heeft opnieuw een tegenslag te verwerken gekregen in een reeks rechtszaken rond onkruidverdelger Roundup. Een jury in de Amerikaanse staat Georgia heeft Bayer veroordeeld tot het betalen van ruim 2 miljard dollar, omgerekend ruim 1,9 miljard euro.
    Bayer moet dat bedrag betalen aan een eiser die beweerde dat Roundup kanker had veroorzaakt. Bayer is het oneens met de uitspraak en gaat hiertegen in beroep, zegt een woordvoerder van het bedrijf zaterdag volgens persbureau ANP.

    De rechtszaken rond Roundup hebben het Duitse bedrijf al ongeveer 10 miljard dollar gekost.

    Het bedrijf is sinds de overname van Monsanto in 2018 verwikkeld in een lange reeks rechtszaken rond het onkruidbestrijdingsmiddel, dat het omstreden bestanddeel glyfosaat bevat. Hoewel het bedrijf in recente zaken veelal succes heeft geboekt, heeft het een handvol zaken verloren waarbij jury's miljarden dollars aan schadevergoedingen hebben toegekend. Veel daarvan wist het bedrijf te verminderen, maar dit leidde wel weer tot tal van nieuwe zaken.
  10. forum rang 6 4finance 22 maart 2025 19:03
    quote:

    Dr. Jones schreef op 22 maart 2025 16:03:

    Chemieconcern Bayer heeft opnieuw een tegenslag te verwerken gekregen in een reeks rechtszaken rond onkruidverdelger Roundup. Een jury in de Amerikaanse staat Georgia heeft Bayer veroordeeld tot het betalen van ruim 2 miljard dollar, omgerekend ruim 1,9 miljard euro.
    Bayer moet dat bedrag betalen aan een eiser die beweerde dat Roundup kanker had veroorzaakt. Bayer is het oneens met de uitspraak en gaat hiertegen in beroep, zegt een woordvoerder van het bedrijf zaterdag volgens persbureau ANP.

    De rechtszaken rond Roundup hebben het Duitse bedrijf al ongeveer 10 miljard dollar gekost.

    Het bedrijf is sinds de overname van Monsanto in 2018 verwikkeld in een lange reeks rechtszaken rond het onkruidbestrijdingsmiddel, dat het omstreden bestanddeel glyfosaat bevat. Hoewel het bedrijf in recente zaken veelal succes heeft geboekt, heeft het een handvol zaken verloren waarbij jury's miljarden dollars aan schadevergoedingen hebben toegekend. Veel daarvan wist het bedrijf te verminderen, maar dit leidde wel weer tot tal van nieuwe zaken.
    Dit lijkt mij geen goed bericht voor BAYER.
  11. forum rang 6 kassa! 23 maart 2025 12:30
    quote:

    4finance schreef op 22 maart 2025 19:03:

    [...]

    Dit lijkt mij geen goed bericht voor BAYER.
    Die Amerikanen gaan gewoon door. Ik heb toch de gedachte dat als Monsanto zelfstandig was gebleven dit hele dossier al was gesloten.
  12. forum rang 6 4finance 23 maart 2025 14:14
    quote:

    kassa! schreef op 23 maart 2025 12:30:

    [...]

    Die Amerikanen gaan gewoon door. Ik heb toch de gedachte dat als Monsanto zelfstandig was gebleven dit hele dossier al was gesloten.
    Voorlopig lijkt dit nog een gebed zonder einde.......
  13. forum rang 6 kassa! 23 maart 2025 18:09
    95.000 zaken voor 9 miljard afgekocht - als aan de resterende 60.000 zaken een zelfde prijskaartje hangt kom je op 6 miljard. Dan zou een emissie om dat geld op te halen een kapitaalsuitbreiding van 25% zijn (mits ik geen denkfout heb gemaakt).

    Dat weerhield meer dan 180.000 mensen er niet van om Monsanto (en later Bayer) aan te klagen vanwege diens vermeende rol in het veroorzaken van gezondheidsschade met Roundup. In 2020 betaalde Bayer al eens een schikking van bijna 10 miljard dollar (9 miljard euro) om zo’n 95.000 zaken af te kopen. Op dit moment lopen er nog zestigduizend vergelijkbare zaken tegen het bedrijf.

    www.nrc.nl/nieuws/2025/03/22/chemieco...
  14. forum rang 6 Dr. Jones 23 maart 2025 18:21
    quote:

    kassa! schreef op 23 maart 2025 18:09:

    95.000 zaken voor 9 miljard afgekocht - als aan de resterende 60.000 zaken een zelfde prijskaartje hangt kom je op 6 miljard. Dan zou een emissie om dat geld op te halen een kapitaalsuitbreiding van 25% zijn (mits ik geen denkfout heb gemaakt).

    Dat weerhield meer dan 180.000 mensen er niet van om Monsanto (en later Bayer) aan te klagen vanwege diens vermeende rol in het veroorzaken van gezondheidsschade met Roundup. In 2020 betaalde Bayer al eens een schikking van bijna 10 miljard dollar (9 miljard euro) om zo’n 95.000 zaken af te kopen. Op dit moment lopen er nog zestigduizend vergelijkbare zaken tegen het bedrijf.

    www.nrc.nl/nieuws/2025/03/22/chemieco...
    Bayer had beter helemaal weg kunnen blijven uit America. Ik denk dat europese bedrijven gewoon een poot wordt uitgetrokken. Absurde bedragen gewoon.
  15. forum rang 6 4finance 24 maart 2025 09:19
    quote:

    Dr. Jones schreef op 23 maart 2025 18:21:

    [...] Bayer had beter helemaal weg kunnen blijven uit America. Ik denk dat europese bedrijven gewoon een poot wordt uitgetrokken. Absurde bedragen gewoon.
    De koers zal vast nog fors lager gaan als er zo'n enorme emissie komt.
    Bayer heeft ALTIJD weer een vervelende verrassing in petto ;-)
  16. forum rang 6 kassa! 24 maart 2025 09:20
    Gelijk bij de opening verkocht. Mijn eerste verlies ritje, het moest een keer misgaan.
  17. forum rang 6 kassa! 24 maart 2025 09:24
    quote:

    4finance schreef op 24 maart 2025 09:19:

    [...]

    De koers zal vast nog fors lager gaan als er zo'n enorme emissie komt.
    Hoe lager de koers des te groter de emissie tenzij er voor een "redelijk" bedrag alles geschikt kan worden. Of dat het Hooggerechtshof in de VS er deze keer wel een streep onder gaat zetten.
112 Posts
Pagina: «« 1 2 3 4 5 6 »» | Laatste |Omhoog ↑

Neem deel aan de discussie

Word nu gratis lid van Belegger.nl

Al abonnee? Log in

Direct naar Forum

Zoek alfabetisch op forum

  1. A
  2. B
  3. C
  4. D
  5. E
  6. F
  7. G
  8. H
  9. I
  10. J
  11. K
  12. L
  13. M
  14. N
  15. O
  16. P
  17. Q
  18. R
  19. S
  20. T
  21. U
  22. V
  23. W
  24. X
  25. Y
  26. Z
Forum # Topics # Posts
Aalberts 466 7.140
AB InBev 2 5.541
Abionyx Pharma 2 29
Ablynx 43 13.356
ABN AMRO 1.582 52.311
ABO-Group 1 25
Acacia Pharma 9 24.692
Accell Group 151 4.132
Accentis 2 267
Accsys Technologies 23 10.906
ACCSYS TECHNOLOGIES PLC 218 11.686
Ackermans & van Haaren 1 192
Adecco 1 1
ADMA Biologics 1 34
Adomos 1 126
AdUX 2 457
Adyen 14 17.870
Aedifica 3 927
Aegon 3.258 323.129
AFC Ajax 538 7.092
Affimed NV 2 6.305
ageas 5.844 109.907
Agfa-Gevaert 14 2.068
Ahold 3.538 74.353
Air France - KLM 1.025 35.304
AIRBUS 1 12
Airspray 511 1.258
Akka Technologies 1 18
AkzoNobel 467 13.056
Alfen 16 25.359
Allfunds Group 4 1.520
Almunda Professionals (vh Novisource) 651 4.251
Alpha Pro Tech 1 17
Alphabet Inc. 1 426
Altice 106 51.198
Alumexx ((Voorheen Phelix (voorheen Inverko)) 8.486 114.826
AM 228 684
Amarin Corporation 1 133
Amerikaanse aandelen 3.837 244.108
AMG 972 134.558
AMS 3 73
Amsterdam Commodities 305 6.747
AMT Holding 199 7.047
Anavex Life Sciences Corp 2 497
Antonov 22.632 153.605
Aperam 92 15.082
Apollo Alternative Assets 1 17
Apple 5 386
Arcadis 252 8.807
Arcelor Mittal 2.035 321.030
Archos 1 1
Arcona Property Fund 1 287
arGEN-X 17 10.362
Aroundtown SA 1 221
Arrowhead Research 5 9.751
Ascencio 1 28
ASIT biotech 2 697
ASMI 4.108 39.660
ASML 1.766 110.833
ASR Nederland 21 4.515
ATAI Life Sciences 1 7
Atenor Group 1 522
Athlon Group 121 176
Atrium European Real Estate 2 199
Auplata 1 55
Avantium 32 14.212
Axsome Therapeutics 1 177
Azelis Group 1 67
Azerion 7 3.449