rood blauwe elepsis logo Belegger.nl
Uitgebreid zoeken

Acacia Pharma Terug naar discussie overzicht

Acacia Pharma 2020

7.932 Posts
Pagina: «« 1 ... 20 21 22 23 24 ... 397 »» | Laatste | Omlaag ↓
  1. [verwijderd] 16 januari 2020 11:09

    • [verwijderd]

      Lid sinds: 01 jan 0001

      Laatste bezoek: 01 jan 0001

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 0

      Gegeven: 0

    •    Aantal posts: 0

    quote:

    Aviator80 schreef op 16 januari 2020 10:59:

    [...]

    Uit de jaarrekening van 2018 blijkt (pag 37) dat hij 840,955 aandelen had en nog eens 1,075,632 vested unexercised share options. Lijkt mij dat hij deze opties dus nu heeft uitgeoefend en hierdoor boven de rapporteringsgrens (meldingsplicht) is gekomen. Die opties zal hij eerder hebben verdiend (IPO?) dus onverwachts is het niet. Wel verwatering (die je had kunnen inschatten).
    @Aviator80 Dank voor uw inzicht in beide materies!
  2. [verwijderd] 16 januari 2020 12:06

    • [verwijderd]

      Lid sinds: 01 jan 0001

      Laatste bezoek: 01 jan 0001

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 0

      Gegeven: 0

    •    Aantal posts: 0

    quote:

    BioX schreef op 15 januari 2020 16:38:

    Wat betreft de 10 miljoen euro (in gratis aandelen) aan vooraf betaalde licenties voor de Amerikaanse rechten op het product ByFavo….
    Wat gebeurt er als ByFavo de FDA goedkeuring niet krijgt? De aandelen werden immers al overgedragen?
    Iemand een idee?
    Er zijn vier toekomstscenario's:

    1. Zowel Barhemsys als ByFavo worden goedgekeurd
    1. Alleen Barhemsys wordt goedgekeurd
    1. Aleen ByFavo wordt goedgekeurd
    1. Zowel Barhemsys als ByFavo worden niet goedgekeurd

    Per scenario zijn er verschillende geldstromen en aandelenuitgiftes.

    Echter in alle vier de scenario's staan de volgende twee zaken vast:

    a) Cosmo krijgt (gratis) 4,67 miljoen aandelen Acacia in ruil voor de licentie op ByFavo (zonder dat goedkeuring zeker is).

    b) Cosmo betaalt € 10 miljoen aan Acacia voor 4,34 miljoen aandelen Acacia (strategic investment)

    Alle overige punten van de deal zijn voorwaardelijk aan goedkeuring ByFavo en/of Barhemsys.

    ===================================================================

    Overigens voor iedereen die de moeite neemt de vier scenario's door te rekenen .........

    ............. wat ik heb gedaan ......

    ......... het is geen top deal voor Acacia.

  4. forum rang 5 Hulskof 16 januari 2020 12:24

    • Hulskof

      Lid sinds: 17 apr 2018

      Laatste bezoek: 04 mrt 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 1224

      Gegeven: 295

    •    Aantal posts: 3.770

    quote:

    AnalytischDenker schreef op 16 januari 2020 12:06:

    [...]

    Overigens voor iedereen die de moeite neemt de vier scenario's door te rekenen .........

    ............. wat ik heb gedaan ......

    ......... het is geen top deal voor Acacia.

    Wie A zegt, moet B zeggen. Laat je berekening maar eens zien.
  5. drulletje drie 16 januari 2020 12:26

    • drulletje drie

      Lid sinds: 04 dec 2003

      Laatste bezoek: 04 mrt 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 652

      Gegeven: 193

    •    Aantal posts: 19.219

    quote:

    AnalytischDenker schreef op 16 januari 2020 12:06:

    [...]

    Er zijn vier toekomstscenario's:

    1. Zowel Barhemsys als ByFavo worden goedgekeurd
    1. Alleen Barhemsys wordt goedgekeurd
    1. Aleen ByFavo wordt goedgekeurd
    1. Zowel Barhemsys als ByFavo worden niet goedgekeurd

    Per scenario zijn er verschillende geldstromen en aandelenuitgiftes.

    Echter in alle vier de scenario's staan de volgende twee zaken vast:

    a) Cosmo krijgt (gratis) 4,67 miljoen aandelen Acacia in ruil voor de licentie op ByFavo (zonder dat goedkeuring zeker is).

    b) Cosmo betaalt € 10 miljoen aan Acacia voor 4,34 miljoen aandelen Acacia (strategic investment)

    Alle overige punten van de deal zijn voorwaardelijk aan goedkeuring ByFavo en/of Barhemsys.

    ===================================================================

    Overigens voor iedereen die de moeite neemt de vier scenario's door te rekenen .........

    ............. wat ik heb gedaan ......

    ......... het is geen top deal voor Acacia.

    Scenario dat ze 2 goedgekeurde medicijnen kunnen hebben en daarmee een aantrekkelijk overnameprooi zijn ook meegenomen?
  6. [verwijderd] 16 januari 2020 12:58

    • [verwijderd]

      Lid sinds: 01 jan 0001

      Laatste bezoek: 01 jan 0001

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 0

      Gegeven: 0

    •    Aantal posts: 0

    quote:

    Sirlander schreef op 16 januari 2020 12:22:

    ook als eens de potentiële omzet van ByFavo bekeken?

    Volgens mij zijn hier nog geen prognoses over gepubliceerd, of ben ik verkeerd?

    Dit was ook een van de vragen tijdens de conf call dacht ik. Ik meen mij te herinneren dat een zeer ruwe schatting werd gedaan met "peak sales" van 100 - 150 miljoen met een bruto marge tussen de 70 en 80 %.
  7. [verwijderd] 16 januari 2020 13:55

    • [verwijderd]

      Lid sinds: 01 jan 0001

      Laatste bezoek: 01 jan 0001

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 0

      Gegeven: 0

    •    Aantal posts: 0

    quote:

    drulletje drie schreef op 16 januari 2020 12:26:

    [...]

    Scenario dat ze 2 goedgekeurde medicijnen kunnen hebben en daarmee een aantrekkelijk overnameprooi zijn ook meegenomen?
    De vraag is of Acacia een aantrekkelijke overnameprooi wordt als beide medicijnen zijn goedgekeurd.

    In dat scenario::

    1. heeft Cosmo meer dan 20% van de aandelen Acacia in handen (uigaande dat Acacia daar waar mogelijk Cosmo in aandelen betaalt)
    1. staat er bij Acacia € 35 miljoen aan leningen uit met 11% rente (€ 3,7 miljoen rente per jaar)
    1. is 44% van het ontvangen geld van Cosmo (de rest in aandelen) al weer retour naar Cosmo in de vorm van mijlpaalbetalingen
    1. staan er voor € 105 miljoen aan toekomstige mijlpaalbetalingen aan Cosmo open (wel afhankelijk van sales targets)
    1. staan er double digit royalties over US verkoop ByFavo open
    De deal die Acacia met Cosmo heeft gesloten doet mij in de verte een beetje denken aan de deal die Pharming tot 2016 had met Valeant. Weliswaar was die laatste deal license-OUT en is de Acacia-Cosmo deal license-IN. De gelijkenis is echter dat Acacia een jarenlange mijlpaal- en royalty verplichting is aangegaan. Pharming heeft uiteindelijk besloten in 2016 de deal af te kopen, omdat ze hun medicijnverkoop anders niet winstgevend kregen.

    Ik raad iedereen aan de vier scenario's eens door te rekenen. Je zult zien dat Acacia behoorlijk grote verplichtingen is aangegaan in ruil voor de ByFavo licentie en wat geld waarvan het merendeel in de vorm van een 11% lening.

  8. Aviator80 16 januari 2020 14:33

    • Aviator80

      Lid sinds: 26 nov 2010

      Laatste bezoek: 22 dec 2024

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 27

      Gegeven: 12

    •    Aantal posts: 108

    Overname door Cosmo?

    quote:

    AnalytischDenker schreef op 16 januari 2020 13:55:

    [...]

    De vraag is of Acacia een aantrekkelijke overnameprooi wordt als beide medicijnen zijn goedgekeurd.

    In dat scenario::

    1. heeft Cosmo meer dan 20% van de aandelen Acacia in handen (uigaande dat Acacia daar waar mogelijk Cosmo in aandelen betaalt)
    1. staat er bij Acacia € 35 miljoen aan leningen uit met 11% rente (€ 3,7 miljoen rente per jaar)
    1. is 44% van het ontvangen geld van Cosmo (de rest in aandelen) al weer retour naar Cosmo in de vorm van mijlpaalbetalingen
    1. staan er voor € 105 miljoen aan toekomstige mijlpaalbetalingen aan Cosmo open (wel afhankelijk van sales targets)
    1. staan er double digit royalties over US verkoop ByFavo open
    De deal die Acacia met Cosmo heeft gesloten doet mij in de verte een beetje denken aan de deal die Pharming tot 2016 had met Valeant. Weliswaar was die laatste deal license-OUT en is de Acacia-Cosmo deal license-IN. De gelijkenis is echter dat Acacia een jarenlange mijlpaal- en royalty verplichting is aangegaan. Pharming heeft uiteindelijk besloten in 2016 de deal af te kopen, omdat ze hun medicijnverkoop anders niet winstgevend kregen.

    Ik raad iedereen aan de vier scenario's eens door te rekenen. Je zult zien dat Acacia behoorlijk grote verplichtingen is aangegaan in ruil voor de ByFavo licentie en wat geld waarvan het merendeel in de vorm van een 11% lening.

  9. Sirlander 16 januari 2020 14:49

    • Sirlander

      Lid sinds: 09 jan 2018

      Laatste bezoek: 08 mrt 2024

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 721

      Gegeven: 182

    •    Aantal posts: 4.439

    quote:

    Zjadni schreef op 16 januari 2020 12:58:

    [...]

    Volgens mij zijn hier nog geen prognoses over gepubliceerd, of ben ik verkeerd?

    Dit was ook een van de vragen tijdens de conf call dacht ik. Ik meen mij te herinneren dat een zeer ruwe schatting werd gedaan met "peak sales" van 100 - 150 miljoen met een bruto marge tussen de 70 en 80 %.

    www.cosmopharma.com/~/media/Files/C/C...

    blz. 25

    150 - 200 milj
  12. [verwijderd] 16 januari 2020 17:49

    • [verwijderd]

      Lid sinds: 01 jan 0001

      Laatste bezoek: 01 jan 0001

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 0

      Gegeven: 0

    •    Aantal posts: 0

    quote:

    Aviator80 schreef op 16 januari 2020 14:33:

    Overname door Cosmo?

    [...]
    tja, waarom zouden ze dat al niet hebben gedaan? Acacia lijkt me een mooi geschenkje voor Cosmo

  13. Grobert 16 januari 2020 18:17

    • Grobert

      Lid sinds: 07 nov 2019

      Laatste bezoek: 09 feb 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 65

      Gegeven: 17

    •    Aantal posts: 174


    Voor AnalytischDenhker

    Volledig met U eens... Acacia heeft praktisch enkel grote verplichtingen... zie mijn posts van 13/01/2020 te 18u25 en 18u35.... alles verkocht... niet betrouwbare deal = de wolf zit in de schapenstal...
  14. georgeramaut 16 januari 2020 21:25

    • georgeramaut

      Lid sinds: 04 okt 2011

      Laatste bezoek: 15 feb 2024

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 22

      Gegeven: 0

    •    Aantal posts: 161

    Nu beginnen ze hun kar te keren , eerst acacia en hun deal ophemelen , koers gaat omhoog waarop ze hun aandelen verkopen om dan de deal en acacia af te breken . Waarom om zo de koers te doen dalen en terug in te stappen ?
    Zowiezo ik blijf zitten en de goedkeuring komt er en verkoop aan 5 €
  15. [verwijderd] 17 januari 2020 03:37

    • [verwijderd]

      Lid sinds: 01 jan 0001

      Laatste bezoek: 01 jan 0001

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 0

      Gegeven: 0

    •    Aantal posts: 0

    De vraag is of ze een aantrekkelijk product creeeren dat de markt kan veroveren. Als je dat hebt dan zijn die kostenstructuren die daarboven opgesomt worden eigenlijk van weinig relevantie. De deal met Cosmo zal het product interessanter en concurrentieler maken voor de markt en zal daardoor voor beide grotere omzetkansen creeeren.

    Ie als beide producten daardoor de verwachte jaarlijkse omzet kunnen doen stijgen met 10% dan onstaat een heel nieuw inkomstenplaatje.

    Je moet de deal dan ook analyseren tegenover de optie van een nieuwe emissie die nodig was.

  16. Sirlander 17 januari 2020 07:33

    • Sirlander

      Lid sinds: 09 jan 2018

      Laatste bezoek: 08 mrt 2024

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 721

      Gegeven: 182

    •    Aantal posts: 4.439

    Als ik verkoop ga ik me niet bezighouden met een aandeel op een forum naar beneden te halen.
    Hier kan je direct zien wie plots zonder zit...

  18. [verwijderd] 17 januari 2020 08:33

    • [verwijderd]

      Lid sinds: 01 jan 0001

      Laatste bezoek: 01 jan 0001

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 0

      Gegeven: 0

    •    Aantal posts: 0

    quote:

    Sirlander schreef op 17 januari 2020 07:33:

    Als ik verkoop ga ik me niet bezighouden met een aandeel op een forum naar beneden te halen.
    Hier kan je direct zien wie plots zonder zit...

    inderdaad...
  19. Derwing 17 januari 2020 09:51

    • Derwing

      Lid sinds: 26 jul 2018

      Laatste bezoek: 01 mrt 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 222

      Gegeven: 26

    •    Aantal posts: 875

    Verplichtingen of niet, ze moesten toch iets om aan geld te komen. Voor zittende aandeelhouders is deze deal een stuk beter dan een enorme verwatering met emissies.
  20. Rode Duivel 17 januari 2020 09:56

    • Rode Duivel

      Lid sinds: 10 jul 2019

      Laatste bezoek: 27 feb 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 361

      Gegeven: 212

    •    Aantal posts: 1.559

    Er zijn blijkbaar mensen die liever een klassieke emissie hadden gezien waarbij een IB-er aandelen krijgt aangeboden aan een fikse korting met bijhorende koersval door gewone verwatering, ipv de deal die Acacia en Cosmo hebben bedacht. Het imminente cash-probleem voor Acacia is daardoor van de baan en kunnen zij bouwen aan hun commercieel netwerk om Barhemsys en ByFavo te gaan vermarkten.
    Alles staat of valt nog steeds bij de goedkeuring van Barhemsys in de eerste plaats. Als ook ByFavo wordt goedgekeurd is dat een bonus voor beide partners, indien ByFavo niet wordt goedgekeurd is dat eerder nadeliger voor Cosmo dan voor Acacia.
    Je mag er toch van uit gaan dat na het betalen van de royalties er nog genoeg inkomsten zijn voor Acacia om deze deal winstgevend te maken voor beide partijen.
7.932 Posts
Pagina: «« 1 ... 20 21 22 23 24 ... 397 »» | Laatste |Omhoog ↑

Neem deel aan de discussie

Word nu gratis lid van Belegger.nl

Al abonnee? Log in

Direct naar Forum

Zoek alfabetisch op forum

  1. A
  2. B
  3. C
  4. D
  5. E
  6. F
  7. G
  8. H
  9. I
  10. J
  11. K
  12. L
  13. M
  14. N
  15. O
  16. P
  17. Q
  18. R
  19. S
  20. T
  21. U
  22. V
  23. W
  24. X
  25. Y
  26. Z
Forum # Topics # Posts
Aalberts 466 7.074
AB InBev 2 5.521
Abionyx Pharma 2 29
Ablynx 43 13.356
ABN AMRO 1.582 51.741
ABO-Group 1 22
Acacia Pharma 9 24.692
Accell Group 151 4.132
Accentis 2 267
Accsys Technologies 23 10.753
ACCSYS TECHNOLOGIES PLC 218 11.686
Ackermans & van Haaren 1 191
ADMA Biologics 1 34
Adomos 1 126
AdUX 2 457
Adyen 14 17.754
Aedifica 3 919
Aegon 3.258 322.882
AFC Ajax 538 7.088
Affimed NV 2 6.297
ageas 5.844 109.895
Agfa-Gevaert 14 2.051
Ahold 3.538 74.341
Air France - KLM 1.025 35.082
AIRBUS 1 12
Airspray 511 1.258
Akka Technologies 1 18
AkzoNobel 467 13.042
Alfen 16 24.931
Allfunds Group 4 1.490
Almunda Professionals (vh Novisource) 651 4.251
Alpha Pro Tech 1 17
Alphabet Inc. 1 406
Altice 106 51.198
Alumexx ((Voorheen Phelix (voorheen Inverko)) 8.486 114.823
AM 228 684
Amarin Corporation 1 133
Amerikaanse aandelen 3.837 243.389
AMG 971 133.699
AMS 3 73
Amsterdam Commodities 305 6.697
AMT Holding 199 7.047
Anavex Life Sciences Corp 2 491
Antonov 22.632 153.605
Aperam 92 15.017
Apollo Alternative Assets 1 17
Apple 5 383
Arcadis 252 8.785
Arcelor Mittal 2.034 320.775
Archos 1 1
Arcona Property Fund 1 286
arGEN-X 17 10.326
Aroundtown SA 1 219
Arrowhead Research 5 9.745
Ascencio 1 28
ASIT biotech 2 697
ASMI 4.108 39.268
ASML 1.766 108.112
ASR Nederland 21 4.502
ATAI Life Sciences 1 7
Atenor Group 1 510
Athlon Group 121 176
Atrium European Real Estate 2 199
Auplata 1 55
Avantium 32 13.687
Axsome Therapeutics 1 177
Azelis Group 1 64
Azerion 7 3.404