free schreef op 29 juli 2019 06:58:
Bunq heeft voor het tweede jaar op rij een forse groeispurt gemaakt. Er staat veel meer geld op de balans, de inkomsten uit klanten nemen explosief toe, maar de risico's ook. Opnieuw stort Bunq-oprichter Ali Niknam miljoenen in de onderneming om de verliezen te compenseren.
Het verlies kwam in 2018 uit op €11 mln, twee miljoen meer dan een jaar eerder. Dat blijkt uit het jaarverslag van Bunq dat op vrijdagmiddag opgenomen is in de database van de Kamer van Koophandel. Klanten van de bank verdubbelden de hoeveelheid geld die ze bij Bunq aanhouden, van €104 mln naar €211 mln.De gebruikersinkomsten stegen van €700.000 naar €3,1 mln.
Tegenover die extra inkomsten staan sterk gestegen rentekosten. Die gingen van iets minder dan €200.000 in 2017 naar €676.000. De Europese Centrale Bank draait de renteknop steeds verder terug. Dat raakt Bunq direct omdat de nieuwe bank vrijwel alle tegoeden van klanten rechtstreeks bij de ECB stalt, tegen negatieve rente. Dat zorgt voor risico's in de bedrijfsvoering van Bunq. 'Een probleem voor de hele bancaire sector', zegt Niknam daarover.
Kapitaalinjectie
Ook zijn de kosten van toezicht flink toegenomen, van €400.000 naar €1,38 mln. Deels omdat het balanstotaal is gegroeid en daarmee de fees die het bedrijf afdraagt aan de toezichthouder. Maar ook vanwege veelvuldige bezoekjes van De Nederlandsche Bank bij Bunq. 'Ze zijn met een microscoop en stofkam door het bedrijf gegaan', vertelt Niknam.
Vanwege de toegenomen verliezen heeft Bunq-oprichter opnieuw een kapitaalinjectie in het bedrijf gedaan. Met deze laatste investering van €10 mln komt de totale investering van de ondernemer uit op ruim €44,9 mln. 'Er zijn sindsdien alweer een paar investeringsrondes geweest', zegt hij in een toelichting. 'Zolang het verlies rond de €10 mln blijft, dan kan ik dat veroorloven vanuit mijn andere bedrijf, TransIP.
Eerder dit jaar gaf Niknam aan niet voor altijd alle kosten uit eigen zak te willen betalen. 'Ik maak er geen geheim van naar de Verenigde Staten te willen met Bunq. Voor mij telt dat een investeerder wel iets toe moet kunnen voegen.'
Meer dan 30.000 gebruikers
Uit de gestegen inkomsten uit gebruikers blijkt dat het bedrijf groeit. Consumenten betalen bij Bunq €7,99 per maand, zakelijke klanten €9,99. Het bedrijf maakt er een gewoonte van geen gebruikscijfers te delen. Maar wie de gebruikersinkomsten als basis gebruikt, komt uit op rond de 30.000 betalende klanten. 'Het zijn er meer', zegt Niknam. 'Er zijn klanten die met z'n vieren een rekening hebben en iedereen mag premium één maand gratis proberen. Dat maakt veel uit als je snel groeit.'
Door de toegenomen inkomsten uit betalende klanten nemen de kosten ook toe. Bunq heeft geen pinautomaten of een netwerk van klantkantoren. Voor iedere transactie moet afgerekend worden. €634.000 in totaal. Ook blijken Bunq-klanten een stuk traditioneler dan verwacht voor een online bank. Het bedrijf gaf ruim €425.000 uit aan de productie van betaalkaarten. In totaal kwamen de klantenkosten uit op €1,8 mln. 'Het actieve gebruik stijgt', zegt Niknam daarover. 'Daar hoort ook een bankpas bij.'
De ondernemer geeft er de voorkeur aan om organisch te groeien. 'Af en toe gaat de marketingkraan kortstondig ver open om te herijken waar we staan.' Dat is terug te zien in de resultaten. Er werd tussen 2017 en 2018 ruim €4,2 mln aan reclame uitgegeven.
Citaat uit fd van vanmorgen.
Marktaandeel van fintech in NL is nog onmeetbaar klein, minder dan 1%