Basic-Fit NL0011872650

Basic-Fit 2024: De feniks herrijst uit zijn as...

1. En_Hausse 18 oktober 2024 09:23

   auteur info

   • En_Hausse

     Lid sinds: 29 mei 2013

     Laatste bezoek: 01 feb 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 369

     Gegeven: 93

   •    Aantal posts: 797

   Mooie stijging binnen mijn voorspelde bandbreedte! ;-)
   
   Nu kan het snel gaan, er zit nog 5,5% van de aandelen short en het korte termijn momentum is duidelijk positief. Nu op weg naar de 27 euro, om vervolgens door te breken richting 35.
2. HenkdeV 18 oktober 2024 09:26

   auteur info

   • HenkdeV

     Lid sinds: 13 okt 2017

     Laatste bezoek: 01 feb 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 3631

     Gegeven: 4815

   •    Aantal posts: 20.456

   quote:

   En_Hausse schreef op 18 oktober 2024 09:23:

   Mooie stijging binnen mijn voorspelde bandbreedte! ;-)
   
   Nu kan het snel gaan, er zit nog 5,5% van de aandelen short en het korte termijn momentum is duidelijk positief. Nu op weg naar de 27 euro, om vervolgens door te breken richting 35.
   

   Klinkt goed:-).
3. Tartessos 18 oktober 2024 09:31

   auteur info

   • Tartessos

     Lid sinds: 25 jun 2017

     Laatste bezoek: 31 jan 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 1224

     Gegeven: 9

   •    Aantal posts: 4.840

   quote:

   En_Hausse schreef op 18 oktober 2024 09:23:

   Mooie stijging binnen mijn voorspelde bandbreedte! ;-)
   
   Nu kan het snel gaan, er zit nog 5,5% van de aandelen short en het korte termijn momentum is duidelijk positief. Nu op weg naar de 27 euro, om vervolgens door te breken richting 35.
   

   Zoals jij schetst gaat het verlopen.
   
   Cijfers positief, vooruitzicht positief, ledenaantal en stijging clubs positief en de franchise plannen worden concreet.
   Ik voorspel en verwacht een (grote) sprong omhoog komende maanden / jaren.
4. Tenko 18 oktober 2024 09:31

   auteur info

   • Tenko

     Lid sinds: 24 feb 2023

     Laatste bezoek: 01 feb 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 173

     Gegeven: 49

   •    Aantal posts: 278

   Je kan vallen over de yields, relatief aantal leden stijging etc. Maar uiteindelijk stijgen de inkomsten/winstcijfers behoorlijk, zoals van een groeibedrijf verwacht wordt.
   
   Fcf 2.60-2.90 (2024) vs 2.09 (2023)
   Ebidta after leasings 305-330 mil (2024) vs 261 mil (2023)
   
   Over eenzelfde aantal aandelen. En wederom wordt deze winst geherinvesteerd om volgend jaar nóg meer winst te maken. Nog hogere winsten en een stabielere balans want het merendeel van de groei kan uit eigen winst komen. Vermoedelijke verdere daling van de rentes ook.
   
   Mijn inziens gaan huidige waarderingen tegen eind volgend jaar een lachertje zijn.
5. Tartessos 18 oktober 2024 09:33

   auteur info

   • Tartessos

     Lid sinds: 25 jun 2017

     Laatste bezoek: 31 jan 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 1224

     Gegeven: 9

   •    Aantal posts: 4.840

   Basic fit +4,75%.
6. Tartessos 18 oktober 2024 09:34

   auteur info

   • Tartessos

     Lid sinds: 25 jun 2017

     Laatste bezoek: 31 jan 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 1224

     Gegeven: 9

   •    Aantal posts: 4.840

   quote:

   Tenko schreef op 18 oktober 2024 09:31:

   Je kan vallen over de yields, relatief aantal leden stijging etc. Maar uiteindelijk stijgen de inkomsten/winstcijfers behoorlijk, zoals van een groeibedrijf verwacht wordt.
   
   Fcf 2.60-2.90 (2024) vs 2.09 (2023)
   Ebidta after leasings 305-330 mil (2024) vs 261 mil (2023)
   
   Over eenzelfde aantal aandelen. En wederom wordt deze winst geherinvesteerd om volgend jaar nóg meer winst te maken. Nog hogere winsten en een stabielere balans want het merendeel van de groei kan uit eigen winst komen. Vermoedelijke verdere daling van de rentes ook.
   
   Mijn inziens gaan huidige waarderingen tegen eind volgend jaar een lachertje zijn.
   

   Ik denk dat je het goed ziet.
7. VanDer 18 oktober 2024 09:43

   auteur info

   • VanDer

     Lid sinds: 04 okt 2024

     Laatste bezoek: 30 jan 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 2

     Gegeven: 2

   •    Aantal posts: 10

   Ik ben ook positief ovet Basic fit. Grootste risico is denk ik macro-economische situatie
8. kooning 18 oktober 2024 10:00

   auteur info

   • kooning

     Lid sinds: 30 aug 2017

     Laatste bezoek: 01 feb 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 614

     Gegeven: 150

   •    Aantal posts: 2.246

   De cijfers worden goed ontvangen iig. Ik had m'n twijfels voorbeurs.
   Zelf zit ik erin met een redelijk hoge GAK van 26,40€.
   Ik verwacht dat het nog wel even duurt voor ik break-even sta.
9. vdMandele 18 oktober 2024 10:09

   auteur info

   • vdMandele

     Lid sinds: 22 feb 2007

     Laatste bezoek: 24 okt 2024

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 29

     Gegeven: 29

   •    Aantal posts: 620

   quote:

   Bulletje Rozenwater schreef op 18 oktober 2024 07:52:

   Het valt niet tegen, maar ook geen positieve uitschieters. 13% ledengroei bij 14% nieuwe clubs is natuurlijk niet goed.
   We gaan het zien.
   

   appels en peren zoals al gezegd: BF heeft niet 13% mature clubs neergezet, maar 13% 0-ledenclubs (die de eerste 6 maanden oid verliesgevend zijn en pas 3 jaar later op de 3000 leden zitten).
   
   Beter kun je vergelijken met voorgaande kwartalen en dan zie je dat het best goed is dit kwartaal:
   q1: 19% meer clubs, 13% meer leden (yoy)
   q2: 18% meer clubs, 13% meer leden (yoy)
   q3: 14% meer clubs, 13% meer leden (yoy)
   
   dat ze minder clubs gingen openen was al bekend, maar het is dus bijzonder dat ze met minder capex nog steeds 13% ledengroei realiseren. Zal helaas deels door die lage membershipfees in frankrijk komen, maar goed.
10. voda 18 oktober 2024 10:10

    auteur info

    • voda

      Lid sinds: 02 dec 2005

      Laatste bezoek: 31 jan 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 92329

      Gegeven: 22693

    •    Aantal posts: 382.335

    Beursblik: weinig spektakel bij Basic-Fit
    18-okt-2024 10:06
    
    Cijfers derde kwartaal conform verwachting.
    
    (ABM FN-Dow Jones) Het derde kwartaal van Basic-Fit leverde geen grote verrassingen op. Dit stelde analist Kris Kippers van Degroof Petercam vrijdag in een rapport.
    
    Volgens de analist was de omzet ietwat aan de magere kant ten opzichte van zijn taxaties, maar wel hoger dan de analistenconsensus. Verder waren de cijfers conform verwachting, aldus Kippers.
    
    Degroof merkte op dat de groei van het Franse klantenbestand aantrekt, maar dat details ontbraken. Ook verhoogt Basic-Fit de prijzen door voortaan per week af te rekenen.
    
    Degroof heeft voor Basic-Fit een koersdoel van 26,00 euro met een Houden advies. Dat laatste is onder meer vanwege de onzekerheid over de Franse operaties en vanwege de schuldpositie.
    
    Het aandeel Basic-Fit steeg vrijdag met 5,0 procent naar 25,20 euro.
    
    Door: ABM Financial News.
12. Hoppschwiiz 18 oktober 2024 10:44

    auteur info

    • Hoppschwiiz

      Lid sinds: 02 feb 2017

      Laatste bezoek: 31 jan 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 1841

      Gegeven: 772

    •    Aantal posts: 3.011

    quote:

    kooning schreef op 18 oktober 2024 10:00:

    De cijfers worden goed ontvangen iig. Ik had m'n twijfels voorbeurs.
    Zelf zit ik erin met een redelijk hoge GAK van 26,40€.
    Ik verwacht dat het nog wel even duurt voor ik break-even sta.
    

    Komende week sta je al boven je GAK
13. En_Hausse 18 oktober 2024 10:45

    auteur info

    • En_Hausse

      Lid sinds: 29 mei 2013

      Laatste bezoek: 01 feb 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 369

      Gegeven: 93

    •    Aantal posts: 797

    quote:

    kooning schreef op 18 oktober 2024 10:00:

    De cijfers worden goed ontvangen iig. Ik had m'n twijfels voorbeurs.
    Zelf zit ik erin met een redelijk hoge GAK van 26,40€.
    Ik verwacht dat het nog wel even duurt voor ik break-even sta.
    

    Ik denk dat u snel break-even zal staan ;)
14. The Third Way... 18 oktober 2024 10:52

    auteur info

    • The Third Way...

      Lid sinds: 18 dec 2009

      Laatste bezoek: 01 feb 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 1639

      Gegeven: 504

    •    Aantal posts: 4.176

    Net de call beluisterd:
    
    . Q4 is de test, daarna gaan de prijzen waarschijnlijk nog verder omhoog door aan het Premium abo te sleutelen (dat nu eigenlijk nog dichter bij het gewone is komen te liggen). Het zal ieder opgevallen zijn dat de nadruk op Premium in de updates eindelijk is verdwenen;
    
    . Franchise wordt geïntroduceerd in Q1 buiten Europa;
    
    . Ondanks lagere member-yield outlook konden de omzet en EBITDA outlook wel gehandhaafd worden dankzij hogere ledenaanwas dan verwacht. Eerste twee weken van Q4 waren beter dan vorig jaar;
    
    Het feit dat BFIT eindelijk structureel werk maakt van rationele prijsverhogingen en de markt dit lijkt te slikken geeft veel hoop voor 2025. De 2025 member-yield blijft dan ook staan wat een hogere jaarstijging inhoudt.
    
    Dat er vandaag weer opgelucht adem kan worden gehaald en dat de prijzen omhoog kunnen zal de koersstijging verklaren. BFIT zit nu op een belachelijk lage (en onveranderd) FCF/aandeel ratio voor 2025 van 6-7x.
    
    Indien het inderdaad werk kan maken van Frankrijk dan zit er nog veel meer in het vat. Vooralsnog zegt de markt: eerst zien, dan geloven...
15. Eva 18 oktober 2024 11:43

    auteur info

    • Eva

      Lid sinds: 31 okt 2022

      Laatste bezoek: 01 feb 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 185

      Gegeven: 134

    •    Aantal posts: 442

    quote:

    Tartessos schreef op 18 oktober 2024 09:33:

    Basic fit +4,75%.
    

    Tartessos applaus!
    sommetjes maken aan te raden
    maar markt sentiment goed inschatten nog belangrijker - knap!
16. Tartessos 18 oktober 2024 11:45

    auteur info

    • Tartessos

      Lid sinds: 25 jun 2017

      Laatste bezoek: 31 jan 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 1224

      Gegeven: 9

    •    Aantal posts: 4.840

    quote:

    Tartessos schreef op 14 oktober 2024 10:46:

    VRIJDAG 18 OKTOBER 2024 om 07:00 uur
    3e kwartaal cijfers Basic Fit.
    
    Ik heb al eerder laten doorschemeren dat ik veel verwacht van gestegen leden aantallen.
    
    Ik koop vandaag dan ook bij. En verwacht vrijdag zeker minimaal 5 tot 10% stijging.
    En daarna verdere stijging ….. dus niet direct winst nemen….
    
    Succes deze week.
    

    Beste mensen,
    Nu basic fit kopen nu het (nog) goedkoop kan. Voor je het weet staat de koers op 32 euro (koersdoel IEX en anderen).
    
    Succes
17. florida_tower 18 oktober 2024 11:59

    auteur info

    • florida_tower

      Lid sinds: 28 mei 2020

      Laatste bezoek: 01 feb 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 243

      Gegeven: 158

    •    Aantal posts: 453

    quote:

    VanDer schreef op 18 oktober 2024 09:43:

    Ik ben ook positief ovet Basic fit. Grootste risico is denk ik macro-economische situatie
    

    Hoe heeft dat in het verleden gewerkt voor BF? Je kan het ook als een kans zien, mensen stappen van een luxe boutique gym over naar de oranje zweethal.
18. VforVermogen 18 oktober 2024 14:01

    auteur info

    • VforVermogen

      Lid sinds: 19 nov 2020

      Laatste bezoek: 01 feb 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 528

      Gegeven: 94

    •    Aantal posts: 1.141

    Toch apart dat vandaag wordt gezegd dat er geen signalen zijn dat de VAT in Spanje wordt verlaagd, terwijl Moos bij de vorige call iets heel anders zei.
19. M@ndje 18 oktober 2024 14:04

    auteur info

    • M@ndje

      Lid sinds: 21 feb 2021

      Laatste bezoek: 30 jan 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 37

      Gegeven: 1

    •    Aantal posts: 95

    Beste allemaal,
    
    Vandaag is mijn laatste dag als Bfit aandeelhouder. Mijn geschreven call is ruimschoots gehaald, dus helaas heb ik de run vandaag niet meegepakt. Ik wens jullie al het beste.
    
    Zelf vind ik de cijfers slecht en is n.a.v. scherpe analyses van Eva voor mij genoeg om bij deze de handdoek in de ring te gooien. Op het buitenlandse avontuur wordt in mijn ogen veel te weinig rendement gemaakt. Ik zie niet hoe basic fit de markt gaat verslaan in het behalen van rendement anders dan een overname. Voor mij dus liever een tracker.
    
    Ik hoop dat ik het mis heb voor jullie.
    
    Succes!
20. maarten030 18 oktober 2024 14:43

    auteur info

    • maarten030

      Lid sinds: 06 mei 2020

      Laatste bezoek: 31 jan 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 867

      Gegeven: 187

    •    Aantal posts: 1.602

    quote:

    M@ndje schreef op 18 oktober 2024 14:04:

    Beste allemaal,
    
    Vandaag is mijn laatste dag als Bfit aandeelhouder. Mijn geschreven call is ruimschoots gehaald, dus helaas heb ik de run vandaag niet meegepakt. Ik wens jullie al het beste.
    
    Zelf vind ik de cijfers slecht en is n.a.v. scherpe analyses van Eva voor mij genoeg om bij deze de handdoek in de ring te gooien. Op het buitenlandse avontuur wordt in mijn ogen veel te weinig rendement gemaakt. Ik zie niet hoe basic fit de markt gaat verslaan in het behalen van rendement anders dan een overname. Voor mij dus liever een tracker.
    
    Ik hoop dat ik het mis heb voor jullie.
    
    Succes!
    

    Als ja als aandeelhouder uitstapt hoef je niet te melden dat je de cijfers slecht vind hoor. "Show me the incentive, I'll show you the outcome" is een bekende uitspraak van Charlie Munger dat op dit forum altijd opgaat.
21. Eva 18 oktober 2024 15:28

    auteur info

    • Eva

      Lid sinds: 31 okt 2022

      Laatste bezoek: 01 feb 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 185

      Gegeven: 134

    •    Aantal posts: 442

    Ik neem het even op voor M@ndje - dank voor je bijdragen.
    
    Ik denk zelf dat Munger veel waarde hechtte aan deze quote: 'Is there such a thing as a cheerful pessimist? That’s what I am.'
    
    Kritisch optimistisch beoordelen dat is de kern van de zaak. Voor 2024 zal er nagenoeg geen underlying EBITDA groei per gemiddelde club zijn als je de 2023 cijfers corrigeert voor de eenmalige hoge energielasten (en de eenmalige hoge kwartaal-2 yield van de RSG overname) . Dat terwijl de kosteninflatie over haar hoogtepunt heen is. Je kunt ook de omzet per gemiddelde club relateren aan de yield ontwikkeling, ook dan zie je dat de P haar werkt moet doen om de achterblijvende Q op te vangen.
    
    Waar zit nu het optimisme? Management gaat eindelijk de prijsstructuur van de abo's heroverwegen - liever laat dan nooit.....En zoals in de update call wordt aangegeven; de jaar yield zal wat lager zijn dan initieel aangegeven (overigens iets waar verschillende forum leden al voor hadden gewaarschuwd) maar het aantal leden daarentegen valt wat hoger uit dan aangenomen. 2024 dan maar een jaar van de overgang noemen....? Handhaving van de cash per aandeel voor 2025 vind ik zelf niet verstandig een groei van meer dan 35% ga er maar aanstaan. Optimisme is management niet vreemd maar kritische zelf-reflectie moet nog komen.