Barbet01 schreef op 19 augustus 2020 15:08:
The more I learn about people, the more I love my dogs.
Wat is er de laatste jaren aan de hand met dit forum?
Hoe velen hier reageren, roepen en verwijten: als jullie in het echte leven ook zo zijn dan heb ik oprecht medelijden met jullie naasten. Op een volwassen manier discussies voeren blijkt niet mogelijk.
Het management kan je dit niet aansmeren, niemand had dit verwacht.
Achteraf gezien valt in de earnings call de ‘if those milestones would not come in, for whatever reason’’ bij de cashburn voorspelling dit jaar nu wel pijnlijk en dubbelzinnig te interpreteren, maar goed. Het is niet anders.
De Manta studies: achteraf bekeken blijkt dat ze dit toch hebben onderschat, is het minste wat je kan zeggen. Al de rest, de data: die zijn wat ze zijn en liegen er niet om. Ik snap echt nog steeds niet hoe 1 partij (de FDA) die zo anders kan interpreteren dan CHMP, KOLs, analisten,...
Dat er sommigen ook persoonlijk aanvallen of vingerwijzen: prima.
Ik heb nooit koersvoorspellingen gedaan, altijd eigen mening gedeeld en telkens gezegd dat de uitkomst belangrijk is (maar dat ik er vertrouwen in had). Verder hoef ik geen verantwoording af te leggen.
Een spiegel voor houden zou niet misstaan bij sommigen: je beslist zelf wat je doet. Als dat wil zeggen dat je zonder eigen onderzoek een aankoop doet en dan met de vinger wijst naar een anders als jouw gok (zo noem ik het dan) niet goed uit draait,… dan ben je niet goed bezig.
Over Filgotinib:
Voor RA (lees duidelijk: RA) trek ik er een kruis over in mijn eigen (lees: eigen mening) analyse.
Anderhalf jaar vertraging geeft Abbvie alle ruimte om marktleider te blijven (nu al met Humira, tegen dan met Rinvoq). Filgotinib zal zijn deel van de koek -indien goedkeuring- krijgen van de patiënten die nog van Humira of andere middelen dienen over te schakelen, maar het gros van de koek zal al verdeeld zijn, zo voelt dit nu aan. Filgotinib blijft voor mij superieur tov Rinvoq, maar Rinvoq is goedgekeurd en Filgotinib niet. Rinvoq is ook geen rommel (ook al blijf ik erbij: minderwaardig tov Filgo.). Dat werkt ook goed en is iets minder veilig. Maar voor patiënten wel zeker voldoende. En overschakelen van Rinvoq naar Jyseleca zal niet gebeuren. Dus voor RA is dit een extreme setback.
Meer zelfs; voor RA in VS is dit voor mij een dooddoener. Dat heeft niets met geloof in Filgotinib te maken maar met de dreun die FDA nu verkoopt.
En ik draai hier geen 180 graden zoals sommige forumleden dat wel constant doen en naar hun positie praten. Dat vind ik zielig. Tenzij met onderbouwing, dan kan ik het nog begrijpen.
Dit is voor mij een jammerlijk nieuwe realiteit. En ik heb duidelijk de rol van Abbvie onderschat bij FDA; hetzij via adviesraad, hetzij via hun eigen approval. Hetzij via het opblazen van de samenwerking in 2015. Vooral veel vragen heb ik nu.
Voor UC: valt nog af te wachten. 200 mg wordt zozeer in twijfel getrokken door RA dat ik er nu geen staat op durf maken. Dus voor mezelf ga ik in deze met Filgotinib even uit van worst case scenario en ook voor UC wacht ik verder nieuws af (lees: wanneer GLPG meer info deelt van gesprekken met FDA).
En dat is misschien kort door de bocht, maar dat is momenteel voor mezelf de enige rationale die ik kan maken.
Gelukkig is er nog de rest van de pijplijn en de vele cash die in deze als stootkussen kan dienen.
Wat de koers doet kan ik niet voorspellen, maar ik blijf wel langetermijnbelegger in Galapagos. En dat zal niet veranderen ondanks deze mokerslag. Bijkopen doe ik op dit moment niet, eerst enkele dagen aankijken wat de markt beslist en welke rapporten met meer informatie we krijgen te zien.
Bij deze mijn laatste post op het maanddraadje, als ik nog iets te zeggen heb doe ik dat op een inhoudelijker draadje. Maar om hier te pas en te onpas verwijten naar het hoofd geslingerd te krijgen terwijl ik alleen gedachten wil delen… daarvoor is mijn tijd me wel te kostbaar.
Tot slot: de manier waarop de CEO in het midden van de nacht nog de tijd neemt om beleggers te informeren op het forum is lovenswaardig. Dat er sommigen zijn die dan met verwijten gooien zegt meer over hen dan over de CEO. Groot zijn in de nederlaag siert mensen ook. En vandaag is een nederlaag. Maar je moet vooruit kijken. En dat doet hij ook.
Veel succes nog allemaal.